Inician consultas para evaluar una nueva propuesta en el canje

La provincia de Buenos Aires anunció la extensión del período de presentación de órdenes para canjear los bonos elegibles por nuevos bonos hasta el próximo 7 de este mes.

“Desde que se lanzó la invitación el 24 de abril de 2020, la Provincia ha mantenido un diálogo constante con sus bonistas y los diversos asesores del comité que nuclea a varias de las instituciones con mayor número de tenencias de bonos provinciales bajo ley extranjera. Durante este tiempo, la Provincia ha buscado permanentemente maneras de llegar a un entendimiento con sus bonistas, siempre dentro de un marco de sostenibilidad de la deuda provincial. En este sentido, al finalizar conversaciones restringidas, recientemente se hicieron públicos términos indicativos para una posible mejora en la propuesta inicial, y en base a ellos se continuó dialogando de buena fe e identificando posibles mejoras sobre estos últimos”, dijeron desde el Ministerio de Hacienda bonaerense, mediante un comunicado.

La Provincia todavía confía en un último esfuerzo para alcanzar un entendimiento con una mayoría de acreedores, siendo éste el único motivo para no haber enmendado formalmente la invitación.

“La Provincia permanece comprometida con una negociación de buena fe, y ha dado muestras de ello a lo largo de todo el proceso, a pesar de la actitud intransigente de algunos acreedores individuales. De esta forma, y a partir del pleno convencimiento de que es posible llegar a un acuerdo sostenible con los acreedores que aún no han aceptado la oferta, es que invitaremos a los principales tenedores a una última ronda de consultas a fin de identificar las mejoras finales a incorporar en una enmienda formal de la propuesta, la cual incorporará todas las mejoras posibles en el marco de la sostenibilidad de la deuda provincial y la sostenibilidad macroeconómica agregada. La Provincia hará públicos, durante las próximas semanas, términos y condiciones para enmendar la propuesta original”, habían informado.

La Provincia presentó estos términos indicativos a uno de los fondos acreedores, en los que se eliminó la quita de capital, se elevaron los cupones y se disminuyó la vida promedio de más de 13 años a 11 años. Adicionalmente, preservando la buena fe, se planteó reconocer los intereses contractuales devengados por los bonos elegibles durante todo el proceso, en los términos y condiciones de los nuevos bonos, a aquellos inversores que aceptaran participar en la invitación. Así, la Provincia indicó que dedicaría pagos por casi U$S1.800 millones por encima de la oferta original al repago de los bonos bajo legislación extranjera en el período 2021-2030.

“En agosto de 2020, Argentina dio a conocer su oferta definitiva para los acreedores de títulos nacionales bajo ley extranjera y, el 31 del mismo mes, se conocieron los resultados del proceso. Despejado el panorama a nivel nacional, durante septiembre de 2020, la Provincia realizó una reunión con aquellos acreedores que habían conformado un comité de bonistas, en la cual la Provincia actualizó su información fiscal, económica y social, intensificando el diálogo de buena fe con los asesores de los principales tenedores de títulos que aún no habían aceptado la oferta. Lamentablemente, este proceso se vio interrumpido y retrasado por la decisión del comité de bonistas de cambiar a sus asesores. En noviembre de 2020, el comité de bonistas contrató a nuevos asesores, lo cual permitió retomar el diálogo de buena fe para encontrar una solución constructiva al problema de insostenibilidad de la deuda denominada en bonos bajo legislación extranjera”, se informó.